{"id":1259,"date":"2021-10-21T10:00:21","date_gmt":"2021-10-21T09:00:21","guid":{"rendered":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/?p=1259"},"modified":"2022-01-21T09:16:46","modified_gmt":"2022-01-21T08:16:46","slug":"le-haut-conseil-de-la-stabilite-financiere-hcsf-prevoit-de-nouvelles-contraintes-pour-les-prets-immobiliers-decision-29-09-2021","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/2021\/10\/21\/le-haut-conseil-de-la-stabilite-financiere-hcsf-prevoit-de-nouvelles-contraintes-pour-les-prets-immobiliers-decision-29-09-2021\/","title":{"rendered":"Le Haut conseil de la stabilit\u00e9 financi\u00e8re (HCSF) pr\u00e9voit de nouvelles contraintes pour les pr\u00eats immobiliers (D\u00e9cision 29\/09\/2021)"},"content":{"rendered":"\n<div id=\"ez-toc-container\" class=\"ez-toc-v2_0_81 counter-hierarchy ez-toc-counter ez-toc-grey ez-toc-container-direction\">\n<div class=\"ez-toc-title-container\">\n<p class=\"ez-toc-title\" style=\"cursor:inherit\">Table of Contents<\/p>\n<span class=\"ez-toc-title-toggle\"><a href=\"#\" class=\"ez-toc-pull-right ez-toc-btn ez-toc-btn-xs ez-toc-btn-default ez-toc-toggle\" aria-label=\"Toggle Table of Content\"><span class=\"ez-toc-js-icon-con\"><span class=\"\"><span class=\"eztoc-hide\" style=\"display:none;\">Toggle<\/span><span class=\"ez-toc-icon-toggle-span\"><svg style=\"fill: #999;color:#999\" xmlns=\"http:\/\/www.w3.org\/2000\/svg\" class=\"list-377408\" width=\"20px\" height=\"20px\" viewBox=\"0 0 24 24\" fill=\"none\"><path d=\"M6 6H4v2h2V6zm14 0H8v2h12V6zM4 11h2v2H4v-2zm16 0H8v2h12v-2zM4 16h2v2H4v-2zm16 0H8v2h12v-2z\" fill=\"currentColor\"><\/path><\/svg><svg style=\"fill: #999;color:#999\" class=\"arrow-unsorted-368013\" xmlns=\"http:\/\/www.w3.org\/2000\/svg\" width=\"10px\" height=\"10px\" viewBox=\"0 0 24 24\" version=\"1.2\" baseProfile=\"tiny\"><path d=\"M18.2 9.3l-6.2-6.3-6.2 6.3c-.2.2-.3.4-.3.7s.1.5.3.7c.2.2.4.3.7.3h11c.3 0 .5-.1.7-.3.2-.2.3-.5.3-.7s-.1-.5-.3-.7zM5.8 14.7l6.2 6.3 6.2-6.3c.2-.2.3-.5.3-.7s-.1-.5-.3-.7c-.2-.2-.4-.3-.7-.3h-11c-.3 0-.5.1-.7.3-.2.2-.3.5-.3.7s.1.5.3.7z\"\/><\/svg><\/span><\/span><\/span><\/a><\/span><\/div>\n<nav><ul class='ez-toc-list ez-toc-list-level-1 ' ><li class='ez-toc-page-1 ez-toc-heading-level-2'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-1\" href=\"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/2021\/10\/21\/le-haut-conseil-de-la-stabilite-financiere-hcsf-prevoit-de-nouvelles-contraintes-pour-les-prets-immobiliers-decision-29-09-2021\/#1_Ce_quil_faut_retenir\" >1.&nbsp;Ce qu&rsquo;il faut retenir<\/a><ul class='ez-toc-list-level-5' ><li class='ez-toc-heading-level-5'><ul class='ez-toc-list-level-5' ><li class='ez-toc-heading-level-5'><ul class='ez-toc-list-level-5' ><li class='ez-toc-heading-level-5'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-2\" href=\"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/2021\/10\/21\/le-haut-conseil-de-la-stabilite-financiere-hcsf-prevoit-de-nouvelles-contraintes-pour-les-prets-immobiliers-decision-29-09-2021\/#Remarque\" >Remarque :<\/a><\/li><\/ul><\/li><\/ul><\/li><\/ul><\/li><li class='ez-toc-page-1 ez-toc-heading-level-2'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-3\" href=\"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/2021\/10\/21\/le-haut-conseil-de-la-stabilite-financiere-hcsf-prevoit-de-nouvelles-contraintes-pour-les-prets-immobiliers-decision-29-09-2021\/#2_Consequences_pratiques\" >2.&nbsp;Cons\u00e9quences pratiques<\/a><\/li><\/ul><\/nav><\/div>\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"1_Ce_quil_faut_retenir\"><\/span>1.&nbsp;Ce qu&rsquo;il faut retenir<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h2>\n\n\n\n<p>Tous les cr\u00e9dits dont le&nbsp;1er d\u00e9caissement aura lieu \u00e0 partir du 1er janvier 2022&nbsp;devront respecter de nouvelles conditions d&rsquo;octroi !<br><br>La d\u00e9cision, annonc\u00e9e par le Haut conseil de la stabilit\u00e9 financi\u00e8re (HCSF) dans sa recommandation du 14 septembre dernier, vient d&rsquo;\u00eatre publi\u00e9e au Journal officiel le 10 octobre 2O21 et&nbsp;fixe un cadre contraignant&nbsp;pour les \u00e9tablissements bancaires.<br><a href=\"https:\/\/www.legifrance.gouv.fr\/jorf\/id\/JORFTEXT000044178669\" rel=\"noreferrer noopener\" target=\"_blank\">D\u00e9cision HCSF n\u00b0 D-HCSF-2021-7, 29 sept. 2021, JO 10 oct.<\/a><br><a href=\"https:\/\/www.economie.gouv.fr\/files\/files\/directions_services\/hcsf\/HCSF%2020210914%20CP%20immo.pdf\" rel=\"noreferrer noopener\" target=\"_blank\">Comm. presse HCSF, 29 sept. 2021<\/a><br>&nbsp;<\/p>\n\n\n\n<h5 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"Remarque\"><\/span>Remarque :<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h5>\n\n\n\n<p>En pr\u00e9ambule de sa d\u00e9cision, le HCSF rappelle le cadre \u00e9conomique qui l&rsquo;a conduit \u00e0 publier les nouvelles conditions : entre le 1er trimestre 2001 et le 1er trimestre 2021, le taux d&rsquo;endettement des m\u00e9nages est pass\u00e9 de 53,4 % du revenu disponible \u00e0 100,9 %, le cr\u00e9dit immobilier tenant une part importante dans cette \u00e9volution, les conditions d&rsquo;octroi de ces cr\u00e9dits s&rsquo;\u00e9tant d\u00e9grad\u00e9es depuis 2015. Ce constat a conduit le HCSF \u00e0 rendre contraignantes les conditions qu&rsquo;il avait au pr\u00e9alable pos\u00e9es en simples recommandations.<\/p>\n\n\n\n<p>La d\u00e9cision fixe de nouveaux crit\u00e8res cumulatifs en mati\u00e8re de cr\u00e9dit immobilier :<\/p>\n\n\n\n<ul class=\"wp-block-list\"><li>le&nbsp;taux d&rsquo;effort&nbsp;de l&#8217;emprunteur (charges annuelles totales d&#8217;emprunt \/ revenus annuels) ne doit&nbsp;pas d\u00e9passer 35 %,<\/li><li>la&nbsp;dur\u00e9e maximale&nbsp;du cr\u00e9dit ne doit&nbsp;pas exc\u00e9der 25 ans. Cette dur\u00e9e peut toutefois \u00eatre port\u00e9e \u00e0&nbsp;27 ans&nbsp;en cas de&nbsp;diff\u00e9r\u00e9 d&rsquo;amortissement&nbsp;pour les op\u00e9rations suivantes :<ul><li>cr\u00e9dits immobiliers li\u00e9s \u00e0 une vente en l&rsquo;\u00e9tat futur d&rsquo;ach\u00e8vement, \u00e0 un contrat de construction de maison individuelle ou \u00e0 un contrat de promotion,<\/li><li>cr\u00e9dits immobiliers li\u00e9s \u00e0 l&rsquo;acquisition dans l&rsquo;ancien donnant lieu \u00e0 un programme de travaux dont le montant repr\u00e9sente au moins 25 % du co\u00fbt total de l&rsquo;op\u00e9ration. Sont uniquement concern\u00e9es les op\u00e9rations de cr\u00e9ation de surfaces habitables ou de surfaces annexes, de modernisation, d&rsquo;assainissement ou d&rsquo;am\u00e9nagement de surfaces habitables ou annexes existantes, de r\u00e9alisation de travaux de r\u00e9novation \u00e9nerg\u00e9tique.<\/li><\/ul><\/li><\/ul>\n\n\n\n<p>Les \u00e9tablissements pr\u00eateurs pourront&nbsp;d\u00e9roger&nbsp;\u00e0 ces crit\u00e8res&nbsp;\u00e0 hauteur de 20 % maximum de leur production trimestrielle&nbsp;de nouveaux cr\u00e9dits immobiliers.<\/p>\n\n\n\n<blockquote class=\"wp-block-quote is-layout-flow wp-block-quote-is-layout-flow\"><p>Cette flexibilit\u00e9 maximale devra \u00eatre\u00a0r\u00e9serv\u00e9e pour au moins 80 %\u00a0aux acqu\u00e9reurs de\u00a0r\u00e9sidence principale dont au moins 30 %\u00a0devront \u00eatre des\u00a0primo-acc\u00e9dants. Les 20 % restants de la marge flexible (ce qui repr\u00e9sente 4 % de la production trimestrielle) pourront \u00eatre utilis\u00e9s librement par les \u00e9tablissements pr\u00eateurs.<\/p><\/blockquote>\n\n\n\n<p>L&rsquo;ensemble de ces nouvelles conditions d&rsquo;octroi ne sera cependant&nbsp;pas applicable&nbsp;aux :<\/p>\n\n\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"2_Consequences_pratiques\"><\/span>2.&nbsp;Cons\u00e9quences pratiques<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h2>\n\n\n\n<p>Les contrats de cr\u00e9dit immobiliers souscrits par des personnes morales de droit priv\u00e9&nbsp;ne sont pas soumis aux r\u00e8gles du code de la consommation&nbsp;quand le cr\u00e9dit a pour but de financer une activit\u00e9 professionnelle.<br>C. Conso.&nbsp;L 313-2<br><a href=\"https:\/\/fidnet.fidroit.fr\/api\/technical-resources\/attachment\/6783\/download\" target=\"_blank\" rel=\"noreferrer noopener\">Notice recommandation HCSF 2021<\/a><\/p>\n\n\n\n<p>L&rsquo;acquisition du bien immobilier via la constitution d&rsquo;une SCI pourrait donc \u00eatre la solution pour contourner ces nouveaux crit\u00e8res<\/p>\n\n\n\n<p>Attention, dans ce cas, les protections sp\u00e9cifiques en cas de cr\u00e9dit immobilier aux consommateurs (d\u00e9lai de r\u00e9flexion, mention du TAEG&#8230;) ne pourront pas s&rsquo;appliquer non plus.<br>Voir l&rsquo;article quetion-r\u00e9ponse :\u00a0<a href=\"https:\/\/fidnet.fidroit.fr\/document\/50870\" target=\"_blank\" rel=\"noreferrer noopener\">Une SCI b\u00e9n\u00e9ficie-t-elle <\/a><a href=\"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/2021\/02\/15\/sci-une-sci-beneficie-t-elle-des-mesures-de-protection-de-lemprunteur-immobilier-non-professionnel-resiliation-de-lassurance-emprunteur-etc\/\" target=\"_blank\" rel=\"noreferrer noopener\">des<\/a><a href=\"https:\/\/fidnet.fidroit.fr\/document\/50870\" target=\"_blank\" rel=\"noreferrer noopener\"> mesures de protection de l\u2019emprunteur immobilier non professionnel ?<\/a><\/p>\n\n\n\n<p>Lorsqu&rsquo;une personne morale souscrit un cr\u00e9dit pour acqu\u00e9rir un bien destin\u00e9 \u00e0 la location, son contrat de cr\u00e9dit est alors r\u00e9gi par&nbsp;les r\u00e8gles relatives aux cr\u00e9dits professionnels.<\/p>\n\n\n\n<p>Concernant les biens de jouissance acquis par une personne morale, les textes du Code de la consommation ne sont pas autant explicites.<\/p>\n\n\n\n<p>La jurisprudence a cependant tendance \u00e0 consid\u00e9rer que la m\u00eame exclusion doit s&rsquo;appliquer&nbsp;en cas d&rsquo;acquisition d&rsquo;un bien locatif par une SCI au motif que l&rsquo;objet statutaire de la soci\u00e9t\u00e9 (objet pr\u00e9sent dans la majorit\u00e9 des SCI), \u00e0 savoir \u00ab\u00a0l&rsquo;acquisition, la r\u00e9novation, la reconstruction, la division par lots ou par appartements, la location, gestion par tous moyens de tous biens et ensembles immobiliers\u00a0\u00bb, permet de qualifier la structure de professionnelle et ainsi d&rsquo;\u00e9chapper au Code de la consommation, quand bien m\u00eame son objet r\u00e9el n&rsquo;aurait finalement pas une destination professionnelle.<br><a href=\"https:\/\/fidnet.fidroit.fr\/api\/technical-resources\/attachment\/6780\/download\" target=\"_blank\" rel=\"noreferrer noopener\">Cass. civ. 1 du 14 oct. 2015, n\u00b0 14-24915<\/a>&nbsp;(cette jurisprudence visait express\u00e9ment l\u2019ancien article L 312-3 du Code de la consommation, abrog\u00e9 en 2016, devenu l&rsquo;actuel L313-2).<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<p>1.&nbsp;Ce qu&rsquo;il faut retenir Tous les cr\u00e9dits dont le&nbsp;1er d\u00e9caissement aura lieu \u00e0 partir du 1er janvier 2022&nbsp;devront respecter de nouvelles conditions d&rsquo;octroi ! La d\u00e9cision, annonc\u00e9e par le Haut conseil de la stabilit\u00e9 financi\u00e8re (HCSF) dans sa recommandation du 14 septembre dernier, vient d&rsquo;\u00eatre publi\u00e9e au Journal officiel le [&hellip;]<\/p>\n","protected":false},"author":1,"featured_media":0,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[25,2],"tags":[],"class_list":["post-1259","post","type-post","status-publish","format-standard","hentry","category-credit-immobilier","category-immobilier"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/1259","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/users\/1"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=1259"}],"version-history":[{"count":1,"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/1259\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":1260,"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/1259\/revisions\/1260"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=1259"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=1259"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.activpatrimonia.fr\/gespat\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=1259"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}